Nicht nur bei Aktienfonds ist es sinnvoll, unterschiedliche Konzepte überzeugender Fondsmanager zu kombinieren, die sich in unterschiedlichen Marktphasen sehr gut ergänzen können. In den letzten beiden Wochen haben wir Ihnen mit dem Quantex Multi Asset (WKN A2QLGR) und dem ProfitlichSchmidlin Fonds (WKN A1W9A2) zwei sehr unterschiedliche Mischfonds vorgestellt, die sich aufgrund ihrer verschiedenen Fondskonzepte sehr gut ergänzen.
Der Quantex Multi Asset will die passende Antwort auf ein inflationäres Umfeld bieten. Dafür wird für die Aktienseite die erfolgreiche disziplinierte Value-Strategie mit antizyklischem Handeln umgesetzt. Hinzu kommt eine Gold- und Rohstoffkomponente. Außerdem wird zum Schutz vor Deflation oder einem Crash auf Anleihen und Cash gesetzt. Im Ergebnis erhalten Anleger eine sehr gute Antwort für eine sich ändernde politische und wirtschaftliche Anlagewelt.
Der ProfitlichSchmidlin Fonds setzt zwar auch auf Aktien und Anleihen. Allerdings unterscheiden sich die Fondskonzepte deutlich hinsichtlich der Selektion in Frage kommender Positionen. Bei Aktien setzen die Fondsmanager auf eine werttreibende Renditekomponente durch die Investition in robuste Qualitätsunternehmen mit nachhaltigem Wachstum, möglichst keiner Verschuldung und langfristigen Wachstumstreibern. Hinzu kommt eine stabilisierende Komponente, die aus Sondersituationen sowohl bei Aktien, als auch bei Anleihen bestehen. Dieser Baustein generiert zusätzliche Rendite unabhängig von der Marktentwicklung.
Im Ergebnis konnten beide Fonds den Vergleichsindex schlagen. Der Quantex Multi Asset konnte in 2022 seine Qualitäten klar unter Beweis stellen, indem der Fonds positiv zweistellig performen konnte. Dafür lief er im Jahr 2023 den Märkten hinterher. Hier konnte der ProfitlichSchmidlin hingegen herausragende Leistungen präsentieren. Die Kombination beider Fonds lieferte Investoren somit in unterschiedlichen Marktphasen gute Ergebnisse.
Beide Fonds konnten ihre Ergebnisse mit einer deutlich geringeren Schwankung gegenüber dem Vergleichsindex erzielen. Die Kombination beider Fonds reduziert die Schwankung weiter, ohne dass die Rendite darunter leiden musste.
